AXA España, división del grupo asegurador global, ha iniciado negociaciones exclusivas con Groupe des Assurances du Crédit Mutuel para la posible adquisición de Groupe Assurances du Crédit Mutuel España (GACM España), la P&C y su filial de seguros de salud en España.

AXA busca adquirir GACM España por una contraprestación en efectivo de 310 millones de euros, lo que representa un precio de adquisición múltiplo de 1x.

La estimación del multiplicador precio-beneficio es ca. 9x, luego de implementar las sinergias de capital y costo esperadas, dice la aseguradora.

Se espera que la transacción, que permanece sujeta a las condiciones de cierre habituales, incluida la finalización de la información y la consulta con las juntas comerciales relevantes, así como la obtención de las aprobaciones regulatorias requeridas, se cierre en el tercer trimestre de 2023.

Frederic de Courtois, vicepresidente ejecutivo de AXA, comentó: «Esta transacción refleja nuestro enfoque disciplinado de fusiones y adquisiciones en línea con nuestra estrategia, fortaleciendo aún más nuestro alcance en uno de nuestros principales mercados europeos, con énfasis en líneas técnicas».

Olga Sánchez, consejera delegada de AXA España, añadió: «Esta adquisición reforzará nuestra posición de liderazgo en España y esperamos hacer crecer nuestro negocio al mismo tiempo que garantizamos una transición fluida tanto para los asegurados como para los empleados».

En 2021, GACM España registró primas emitidas brutas de 400 millones de euros y generó un beneficio neto consolidado de 16 millones de euros, principalmente en los servicios minoristas y de salud.